במהדורה הפעם אנחנו מסכמים שבועיים סוערים בעולמות ה-AI וההון סיכון: החל מההדלפה הדרמטית על ההפסדים של אנטרופיק, ועד למהפכת הממשק של סוכני ה-AI (Instinct ו-Muse) שמכניסה את ענקיות האי-קומרס ללחץ. בנוסף, נדבר על משבר האנרגיה שעצר את פרויקט הדאטה-סנטר הענק של אורקל, וננתח את ההחלטה המפתיעה של קרן NFX שחושפת את המשבר של קרנות ה-VC בוואלי. האזנה נעימה! גיא קצוביץ' מארח את עמית קרפ (Bessemer), ברק שוסטר (Battery) וינאי אורון (Vertex).

• (00:00:00) הפתיח והחדשות המרכזיות
• (00:02:51) המספרים המודלפים של אנתרופיק
• (00:11:53) מהפכת סוכני ה-AI: אינסטינקט נגד מיוז
• (00:18:01) למה אמזון חוסמת את סוכני הקניות?
• (00:26:28) הממשק הבא של האינטרנט וה-AI
• (00:34:28) פרויקט ג'ופיטר ומשבר האנרגיה של השרתים
• (00:41:49) האתגרים בהקמת ענני מחשוב חדשים (Neoclouds)
• (00:49:36) המודל החדש והמפתיע של קרן NFX
• (01:02:06) תופעת הסיבובים המפוצלים בעמק הסיליקון

שגיא גידלי הקים חברת סייבר מצליחה, גייס 165 מיליון דולר ומכר אותה לצ'ק פוינט ב-490 מיליון דולר – אבל האתגר האמיתי התחיל שישה חודשים לפני המכירה, כאשר בנו רפאל אובחן עם תסמונת גנטית נדירה והרופאים אמרו פה אחד: "אין תרופה ואין מה לעשות, תחזור עוד שנה למעקב". 

במקום לקבל את הגזירה, שגיא החליט לרתום את כישוריו היזמיים ממעולם ההייטק למשימה הכי אישית שלו: למצוא טיפול לבנו בשיטות חסרות תקדים, תוך שימוש במתודולוגיות וכלים מעולמות המודלים וה-AI.

בפרק מרתק ומסמר שיער, חושף שגיא יצר במו ידיו - בלי רקע בביולוגיה או רפואה - תשתית לחקר המחלה של בנו ובאמצעות מודלי AI סרק אלפי תרופות עד שהגיע לפיתרון "מן המדף", וכיצד הוא משתמש כיום באותה האסטרטגיה כדי לשנות את האופן בו מטפלים במחלות נדירות נוספות. 

פרק שלא תוכלו להפסיק להקשיב לו. 

חותמת זמן

0:00 - הסיפור היזמי: מ-VPN לקונסיומרים לאקזיט של חצי מיליארד

8:39 - הפיבוט הגדול: למה להרוג עסק רווחי ולהקים את פרימיטר 81?

14:32 - "אין תרופה, תחזרו עוד שנה": האבחון הגנטי ששינה את הכל

22:42 - המשימה: איך יזם סייבר מתחיל לפתח תרופה לבן שלו?

34:16 - הפריצה: מציאת תרופה בעזרת בינה מלאכותית ותוסף תזונה

41:18 - להציל את רפאל ולהקים חברה: המודל להאצת פיתוח תרופות

49:43 - עדכון על רפאל: "הדלק שמניע אותי"

למה הכלכלה הישראלית ממשיכה לשגשג בעוד המדינה מתמודדת עם איומים קיומיים וחוסר יציבות גיאופוליטי חסר תקדים? אדם רויטר, מומחה לניהול סיכונים, מגיע עם הסבר פסיכולוגי מפתיע: עד מלחמת ה-7 באוקטובר השוק תימחר  שלל תרחישי קיצון שלא התממשו, והתוצאה היא גל השקעות זרות שהגיע לשיא כל הזמנים והשקל החזק ביותר מזה שנים.

בפרק הזה רויטר מנתח את 5 הגורמים המרכזיים לעוצמת המשק הישראלי – מהייטק ויזמות ועד חוסן נפשי ייחודי, מסביר למה השקל החזק הופך לסיכון אמיתי לסטארט-אפים ולחברות הייטק, ומציע אסטרטגיות גידור מעשיות למנכ"לים. הוא גם סוקר את הסיכונים הגלובליים הגדולים ביותר - מהתקפה סינית אפשרית על טייוואן שתשבית את תעשיית השבבים ועד קריסה דמוגרפית במערב, אבל בסופו של דבר מביע אופטימיות עמוקה לגבי עתיד הכלכלה הישראלית.

חותמת זמן

0:00 - הפער הבלתי נתפס: למה הבורסה בשיא בזמן מלחמה?

2:11 - ההסבר הפסיכולוגי: התרחישים שלא התממשו והחוסן הישראלי

8:22 - עוצמת המשק הישראלי: איך שרדנו את משברי 2008 והקורונה?

11:24 - חמשת עמודי התווך של ההצלחה הכלכלית הישראלית

16:16 - השקל החזק: הסיכון האמיתי שמרחף מעל ההייטק

19:29 - גידור סיכוני מט"ח: איך חברות יכולות להתגונן?

31:11 - האם סין תתקוף את טייוואן ומה יקרה לכלכלה העולמית?

39:00 - הקריסה הדמוגרפית: הפצצה המתקתקת של העולם המערבי

45:15 - האיום מרוסיה והסיכון המקומי: תקציב הביטחון

50:08 - תפקידו של בנק ישראל: האם הוא חייב להתערב בשער הדולר?

52:04 - מבט אופטימי לעתיד: למה המשק הישראלי ימשיך לצמוח

בר מור, מנכ"ל ומייסד-שותף של הסטארט-אפ Agora, הפך את חברתו לפלטפורמה מובילה לניהול השקעות נדל"ן אחרי פיבוט דרמטי מרעיון בלוקצ'יין שלא עבד בתחילת הדרך. 

בפרק הזה בר חושף את האסטרטגיה שהפכה את Agora ל"קארטה של עולם הנדל"ן", מסביר למה מכירות על ידי המייסדים הן קריטיות בשלבים מוקדמים, ומשתף איך הם נכנסו ל"פאונדר מוד" מחודש כדי להטמיע AI פנימית ולהאיץ פרויקטים. הוא מדבר על השינוי בתפקיד המנכ"ל עם צמיחת החברה, על החשיבות של לטוס לארצות הברית ולסגור עסקאות פנים אל פנים, ועל האתגר החדש שבו התחרות היא על תשומת הלב של הלקוח מול פתרונות AI פנימיים.

איך מוצאים את הבעיה האמיתית בשוק כשהלקוחות מתעניינים במשהו אחר לגמרי ממה שתכננתם למכור? ואיך מתמודדים עם מהפכת ה-AI כשהיא מאטה את מחזורי המכירה ומשנה את כללי המשחק? האזינו.

חותמת זמן

0:00 - מהי אגורה ואיך היא מנהלת 400 מיליארד דולר בנדל"ן?

6:16 - מבלוקצ'יין לניהול אקסלים: הפיבוט שהוביל לפתרון הבעיה האמיתית

10:06 - "המנכ"ל הוא איש המכירות הטוב ביותר": על מכירות, צמיחה ותפקיד היזם המשתנה

21:04 - "פאונדר מוד" ומהפכת ה-AI הפנימית: איך בונים ארגון יעיל יותר?

33:33 - האם AI הורג את ה-SaaS? התמודדות עם לקוחות ומתחרים בעידן החדש

41:21 - ההזדמנות הגדולה של AI: איך בונים מפת דרכים של 10 שנים בשנתיים

גיא קצוביץ' מארח את עמית קרפ (Bessemer), ברק שוסטר (Battery) וינאי אורון (Vertex). 

בפרק: פאניקה מ-AGI בעקבות אזהרות בכירים, סוכני AI שפורצים את ה"סנדבוקס" כדי לרמות במבחן, והתלהבות מ-Instinct - עוזר ה-AI בוואטסאפ שמנהל לנו את החיים.

בחצי השני: הנתון המטורף שחושף איך אנבידיה אחראית ל-66% מהצמיחה בישראל, גיוסי הענק בהייטק המקומי, המהלך האסטרטגי של רפאל בגרמניה, ופינת השמועות - לאן נעלמה עסקת המיליארדים של דקארט ואנתרופיק?

ראשי פרקים:

00:00 - פתיחה

03:07 - בדרך ל-AGI: החוקר שעזב ומזהיר מאיבוד שליטה

17:25 - סוכני ה-AI שפרצו את ארגז החול

28:59 - עוזר ה-AI האישי בוואטסאפ (Instinct)

49:13 - הנתון המטורף: אנבידיה ו-66% מהצמיחה בישראל

56:14 - גיוסי ענק בהייטק: Hibob, Upwind ועוד

01:00:20 - מודל ספרטה: המפעל של רפאל בגרמניה

01:03:58 - פינת השמועות: מה קרה לעסקת דקארט (Decart)?

נדב נוי מכר את חברת הסייבר ג'יני לחברת Cyera בפחות מחצי שנה מהעסקת העובד הראשון, בעסקה ששוויה הוערך ב-50 מיליון דולר. איך בונים חברה שנרכשת כל כך מהר, ומה באמת קורה ליזם אחרי שהוא חותם על האקזיט? בפרק הזה נדב חושף את הסיפור המלא מאחורי העסקה המטאורית, מסביר מדוע הגנת מידע בעידן הבינה המלאכותית הפכה לבעיה קריטית, ומשתף מה קורה לראש כשהלחץ היזמי מתנגש עם אירועי חיים אישיים.

הפרק עוסק באתגר של מניעת דליפות מידע ארגוני כשסוכני AI פועלים בשם עובדים, בגיוס סיד לא שגרתי של 3 מיליון דולר שאפשר גמישות אסטרטגית, ובשילוב הטבעי בין הטכנולוגיה של ג'יני לבין פלטפורמת אבטחת המידע של סיירה. נדב גם חולק את הסיפור האישי על הרגע שבו בתו נולדה בדיוק ביום חתימת ה-Term Sheet, ומתאר כיצד החיים לאחר רכישה משלבים לחץ גובר עם ירידה בחרדה האישית.

חותמת זמן

0:00 - הקדמה: אקזיט של 50 מיליון דולר בחצי שנה

3:05 - הסכנה החדשה: איך סוכני AI מדליפים מידע ארגוני?

12:10 - הפתרון של ג'יני: "אנליסט" צמוד לכל עובד

16:32 - מהגיוס ועד הרכישה: סיפור הקשר עם סיירה

21:35 - החיים בתוך סיירה והסוד לאקזיט מהיר

27:36 - הצד האישי של היזמות: חרדה, הקרבה ולידה ביום החתימה

עומר קפלן היה אחד ממייסדי Ironsource, שהונפקה ב-11 מיליארד דולר ונמכרה במיליארדים, אותה ניהל כשותף יחד עם צוות של 8 קו-פאונדרים - ולא מזמן, חברו חלקם יחד כדי להקים חברה שנועדה לשנות את עולם האי-קומרס וגייסו אליה מעל ל-118 מיליון דולר בתוך זמן קצר, ובתוך כך הכריזו על סבב הסיד מהגדולים בהיסטוריה של ישראל. למה מישהו שכבר הצליח בגדול בוחר לחזור ללחץ, לסיכון ולמורכבות של סיבוב נוסף? ומה באמת גורם לצוות מייסדים ענק לא להתפרק לאורך הדרך? שוחחנו בפרק מעמיק על שיעורים על שותפויות, הצלחה, חזרה למירוץ והתמודדות עם אתגרים ולחת - וההבדלים בין כל אלו ברודאו הראשון (ב-AfterDownload למכור המכירה לאיירון), אחריה (עם צוות המייסדים של איירון בחברה עצמה), וכעת (כמנכ"ל Zyg, החברה החדשה). 

את החברה הקימו עומר קפלן יחד עם שאר המייסדים: אסף בן עמי, נדב אשכנזי, תומר  בר-זאב, ודניאל שנער בנוסף למומחי סייבר ובינה מלאכותית יוצאי יחידת העילית 81 של אמ״ן: ד"ר אייל עמית, עמרי שטיינמץ וגיא צור.

חותמת זמן

0:00 - פתיחה: מרמת החייל לעזריאלי שרונה

2:02 - למה להקים פודקאסט ואז להפסיק?

5:41 - הסיפור של איירון סורס: איך שמונה מייסדים עובדים יחד?

14:53 - להקים חברה חדשה: שוב עם שמונה מייסדים

19:46 - הפילוסופיה מאחורי מיזוג צוותי יזמים

26:05 - למה לצאת למסע הזה שוב אחרי אקזיט ענק?

30:19 - המחיר האישי של היזמות: איזון וסטרס בסיבוב שני

35:23 - מה זה ZEG? מערכת ההפעלה לצמיחה של מותגי איקומרס

41:18 - האתגר הגדול: חיזוי Lifetime Value וצמיחה בעולם האיקומרס

48:45 - הסוד לשימור לקוחות: איך בונים נאמנות למותג?

55:05 - הטכנולוגיה והחזון: למה צריך 100 מיליון דולר?

גיא קצוביץ' מארח את עמית קרפ (Bessemer Venture Partners), ברק שוסטר (Battery Ventures) וינאי אורון (Vertex Ventures Israel) למהדורת מוסף בה נדון ביחסי הכוחות בין העיתונות להייטק סביב דיווחים על אקזיטים מנופחים וחבילות תגמול שנויות במחלוקת.

בהמשך, נצלול למהפכת הAI בתוך ארגוני פיתוח - איך מפתחים בודדים הופכים לצוות שלם ומה ההשפעה על המבנה הארגוני של החברות.

בנוסף, ננתח את ריכוזיות ההון בשלבי הסיד בישראל לעומת ארה"ב, ולסיום נדבר על המהלך של JetBrains להרצת מודלי קוד באופן מקומי ואת התחזית שלנו לגבי עתיד מעבדות ה-AI הגדולות.

• (00:00:00) דיווחים על אקזיטים מנופחים ועיתונות ביקורתית

• (00:11:46) ניגוד עניינים ותפקיד הדירקטוריון בחברות הייטק

• (00:20:02) חקירת משרד המשפטים נגד ענקיות ה-AI

• (00:22:09) המעבר לחברות AI-Native ומפתחי קצה מתקדמים

• (00:39:44) ריכוזיות ההון בסיד בישראל ובארה"ב

• (00:46:21) השפעת מגה-ראונדים של AI על שוק הון הסיכון

• (01:02:24) מודלי AI מקומיים ומהלך של JetBrains

• (01:07:47) התחזית: האם מעבדות ה-AI הגדולות יקרסו בקרוב?

למה מערכת החינוך בישראל נכשלת, ורמת התלמידים הישראלים נמצאת בתחתית במבחנים בינ"ל השוואתיים? טל לוריא, מורה לשעבר ומומחה למדיניות חינוך, מגיע עם תשובה חדה: המדדים (על שיעורי זכאות לבגרות, למשל) מטעים, האיכות והרף יורדים, והמערכת הפכה ל"גולאג ריכוזי" שמונע בחירה מהורים, מורים ומנהלים - ומוביל להתנהלות לא יעילה, לא תחרותית ולא מיטבה עם אף גורם, פרט לארגוני המורים. 

בשיחה עמוקה, טל מפרק את בעיות הליבה של החינוך בישראל: ריכוזיות קיצונית בקבלת ההחלטות והתוויות מדיניות של משרד החינוך, היעדר חופש בחירה ותחרות עבור ההורים והתלמידים כלקוחות, ותבנה תמריצים והסכמי שכר שמקדמים בינוניים והופכים פיטורים של מורה לבלתי אפשריים - וכל זאת, ברקע  הכוח העצום של ארגוני המורים שחוסם כל רפורמה אמיתית. 

איך בכל זאת אפשר לשנות? פרק על עתיד המערכת ועתיד ילדינו. 

חותמת זמן

0:00 - הכרות עם טל לוריה: הרקע, המאבקים והספר החדש

3:52 - מי בכלל אמר שיש בעיה במערכת החינוך?

8:24 - אשליית ההצלחה: למה אחוזי הזכאות לבגרות מטעים?

13:24 - פרדוקס אומת ההייטק: איך המצוינות צומחת למרות המערכת?

17:35 - בעיית הליבה הראשונה: הריכוזיות של משרד החינוך

22:52 - בעיית הליבה השנייה: היעדר חופש בחירה להורים

29:00 - מורים: שכר נמוך, דרישות קבלה אפסיות וחוסר התאמה לשוק

36:45 - למה כמעט בלתי אפשרי לפטר מורה בישראל?

39:47 - בעיית הליבה הרביעית: הכוח של ארגוני המורים

48:43 - המאבק להקמת ארגון מורים אלטרנטיבי

56:47 - האנומליה של מערכת החינוך החרדית

1:02:26 - האם יש תקווה לשינוי?

פרק מיוחד עם ברק הרשקוביץ, יועץ אסטרטגי וקמפיינר לשעבר (לנפתלי בנט, גדעון סער וניר ברקת), וכיום מומחה לפוליטיקה ישראלית ומדיניות ציבורית ומנחה הפודקאסט "דעה לא פופולרית".

ברק מגיע עם טענה חדה: הפוליטיקאים בישראל שלא יבינו שהעידן השתנה - ימצאו את עצמם לא רלוונטיים. בעולם שבו הציבור, ובעיקר הדור הצעיר, חושף כל מסכה ודורש שיח ישיר וכנה, המסרים המהונדסים והפרקטיקות המסורתיות של קמפיינים פוליטיים כבר לא עובדים.

ברק מנתח מדוע פוליטיקאים כמו איתמר בן גביר מצליחים ואחרים נכשלים, ומסביר מהו "עידן האותנטיות" שמחייב גישה חדשה לחלוטין.

בשיחה: למה האופוזיציה לא מצליחה להתחזק למרות הכישלונים של הממשלה, איך נתניהו והקואליציה בונים את הסיפור שלהם לקראת הבחירות הבאות (ולמה יש סיכוי טוב מאד שהסיפור הזה יעבוד וייקח להם את הבחירות), וגם - מהו האיום של קמפייני השפעה זרים מרוסיה שמפוררים את החברה הישראלית דרך רשתות חברתיות, ומדוע נדרשת רגולציה שתחייב את הפלטפורמות באחריות.

חותמת זמן

0:00 - היכרות: מניהול קמפיינים פוליטיים לחשיבה ארוכת טווח

3:08 - איך בונים קמפיין מנצח? הפרדיגמה הישנה מול החדשה

5:58 - עידן האותנטיות: למה טיקטוק מנצח את הפוליטיקה המהונדסת?

12:08 - האם האותנטיות מנצחת מקצוענות? הסיפור על ניר ברקת

18:34 - מדוע האופוזיציה לא ממריאה? ניתוח מקרה: הרפורמה המשפטית

24:46 - הכישלון של מערכת הביטחון והמסר שהציבור לא שומע

32:35 - הנרטיב של נתניהו: איך הקואליציה מספרת את סיפור המלחמה?

36:50 - העצה לאופוזיציה: תפסיקו עם הקמפיינים המלוטשים

41:46 - מפעלי הדיסאינפורמציה: כך מדינות זרות מתערבות בבחירות

52:17 - איך נלחמים במניפולציות? הצעה לרגולציה על הרשתות החברתיות

58:19 - ישראל תקועה עם מערכת הפעלה מיושנת

גיא קצוביץ' מארח את עמית קרפ (Bessemer Venture Partners), ברק שוסטר (Battery Ventures) וינאי אורון (Vertex Ventures Israel) למהדורת מוסף בה ננתח את טלטלות השוק המשמעותיות ביותר של התקופה האחרונה.

התחלנו עם הדרמה ב- Monday סביב חבילות התגמול של המנכ"לים, והמשכנו לסטארטאפ הישראלי Decart שגייס במאי האחרון 300 מיליון דולר, מה עומד מאחורי השמועות על הרכישה של ב-$6?

השוונו את צמיחת הענק הזו להתרסקות השווי הכואבת של חברת Airtable, כדוגמה מובהקת לאיך מהפכת ה-AI פוגעת במכפילים של חברות תוכנה שלא מסתגלות מהר למציאות.

לסיום, צללנו אל המגמה בה חברות משתמשות בשבבי אנבידיה כעירבון לקבלת הלוואות ענק להקמת חוות שרתים, והסברנו מדוע מחירי השכירות של כרטיסי מסך ישנים של החברה ממשיכים לזנק מעלה.

(00:00) פתיחה ועדכונים

(01:14) התגמולים בחברת מאנדיי

(04:02) איך מתוגמלים מנכ"לים לקראת הנפקה?

(13:25) מה עומד מאחורי השמועות על הרכישה של דקארט ב-$6

(22:42) התרסקות השווי של Airtable

(35:07) אפוקליפסת ה-SaaS ושינוי המכפילים בוול סטריט

(47:09) שימוש בשבבי אנבידיה כעירבון להלוואות לחוות שרתים

(51:27) שוק השבבים המשומשים: למה ה-GPU הוא הרולקס החדש?